Инвестиционните съвети обикновено се предоставят от банка или независим консултант. Инвеститорите получават препоръки за конкретни продукти, които след това могат да закупят.

Ключовите стъпки на консултацията са:

- създаване на клиентски профил,
- препоръка,
- документиране на препоръките.

За да се създаде пълен клиентски профил, трябва да се събере широк набор от информация. Това включва информация за финансовите цели на клиента, вашето финансово състояние, предишния ви опит и вашата толерантност към риск. Тъй като много хора не са в състояние да оценят това обективно, въпросите се задават по-индиректно. Въз основа на тази информация консултантите могат да съпоставят индивидуалните нужди на клиента с характеристиките на продуктите, които предлагат. Начинът, по който е направена конкретна препоръка, трябва да бъде документиран в декларацията за пригодност. Процесът изглежда сложен, но тези различни стъпки са необходими, за да се предостави на клиентите важна информация, за да могат да вземат информирано решение.

Допълнителна информация е предоставена от Германския орган за банков надзор (BaFin).

В Европейския съюз насоките за инвестиционни съвети се определят главно от Директивата за пазарите на финансови инструменти (MiFID II).